如何打造自己的股票交易系统？

4：各股顶底分析方法。

5：交易系统复利统计。(以控制空仓心态)

6：交易系统信号分布。(以控制等待心态)

说流程之前，先说说股市的本质是什么?

股市的本质是博弈：

A)从参与股市的人员看，股市博弈的本质是多方博弈;

B)从参与人员的目标看，『股市博弈的本质是两方博弈』，即看跌卖出的空方和看涨买入的多方进行博弈;

C)股市博弈的本质和下棋很相似，有人说股市如棋，此言甚是;

D)多空双方在『不同的时间等级上』进行厮杀和纠缠，正如没有两盘完全相同的棋局一样，股市也是一样，过去不能预见未来，没有完全相同的股价走势，有的只是『相似的博弈原理和盈利模式』。

建立交易系统总体流程步骤一：

『明确交易系统的依据』

A)说完股市本质，我们就应该知道建立交易系统的依据了;

B)建立交易系统的依据就是：『在股市博弈总体不确定性的大环境下，要发现和分离出股价运动的确定性因素』，也就是要建立自己的『科学交易观和正确交易方***』

建立交易系统总体流程步骤二：

『构造交易系统』

A)要明确交易系统的目的：『克服人性弱点，便于知行合一』;

B)要明确交易系统的特性：『整体性和明确性』;

C)交易系统随时间和证券市场外部环境变化，『本身要能够修改和进行参数调整』;

D)交易系统的一些基本子系统：『行情判断、板块动向、风险管理、人性控制』。

建立交易系统总体流程步骤三：

『检验交易系统』

A)检验交易系统包括：『统计检验、外推检验和实战检验』;

B)要考虑交易成本;

C)要考虑建仓资金量大小造成的回波效应;

D)要考虑小概率事件(统计学上的胖尾)对交易系统的影响。

建立交易系统总体流程步骤四：

『执行交易系统』

A)日常操作主观要服从客观，『交易有依据、欲望要消除』;

B)模拟操作不可少，即使不交易，依然要『仔细看盘、仔细复盘、揣摩多空主力的思路、勤动脑多实践』，最终做到『正确地知行合一』

系统交易，即按照一套交易系统进行交易。系统交易者的时间和精力主要放在交易系统的开发中。证券市场中，对于采用趋势型策略的系统交易者来说，成功开发一套交易系统的要素及其重要性比重，不妨设计大致如下：范围，10%;买点，5%;卖点，10%;止损，20%;资金管理，40%;对系统的理解、洞察、应变与创新，15%。可见，资金管理是最重要的要素。

在系统交易中，资金管理主要体现在以下三个层次上：

(一)仓位。即帐户中股票市值/(股票市值+债券市值+现金)*100%。据道氏理论及后人的多次统计，一个市场中约75%的个股的走势是与大盘高度正相关的。因此，根据大盘风险系数来决定仓位高低，应该是一个不错的稳健的选择。举例说，如果当前大盘风险系数是70%，那么仓位就应该是30%。当然，大盘风险系数的判断是有很大难度的。这里推荐三个方法，一个是台湾张松龄先生的表格打分法，把影响大盘的各个因素列出来并赋予权重，设计一张表格，每日打分;一个是某基金投资总监、《K线黄金定律》作者股乐先生提出的R28定律，即用R28与A股指数对照;第三个是最简单的，就是当前指数在最近一个显著运行周期内所处的位置，应用的原理就是周朝国立图书馆馆员老子先生提出的物极必反，反的高度可以根据历史统计取值。

(二)组合。即持有多只个股时，每只个股占用多少资金。这里说的组合与CAPM、APT基本无关。每只个股占多少资金，取决于交易系统对每只个股所处位置的判断。如果同时运用多个策略不同的系统，则还取决于每个系统的目标预期年均回报率。另外，同一个系统又给出新的个股信号时是否换股，也是系统应该考虑到的问题。

(三)分段。即同一只个股的买卖分段进行。基于趋势型策略的系统交易者，一般需要设立多个买入、卖出点。比如说系统设定了有三个可能的买入点，那么每个买入点各应投入多少资金，这也是属于资金管理的内容。当然，更多的情况下，这个问题也同时属于买点、卖点、止损这几个要素的范围。

仓位、组合、分段这三个层次，其实是交织在一起的。例如，当判断大盘风险系数增加，须降低仓位时，组合与分段常常也同时受到影响。理想的情况是系统本身对所有问题都定出明确的规则，但由于软件平台的限制，实际上是不可能做到的。对于中小资金的投资者来说，运用手工方法每日进行一下处理，逐步建立起自己的一套方法，相信也能达到基本的效果。当然，不管是指标公式、选股公式、交易公式，还是交易系统，其生命都源于交易策略。交易策略是根据对股市的基本原理和运行的非随机性特征及规律性进行深入研究后制订的作战原则和总体思路。我们经常见到很多大资金管理人和操盘手并不去编什么公式，他们之所以成功，就是因为对交易策略有系统而深入的掌握。当然，如果有了好的软件，他们把自己的策略放进公式里，也会省下不少的时间和精力(在这点上，你已经能编一些指标进行实战的操作，这方面是很优秀的)。不过凡事均有利弊，过于机械则会损害洞察力、创造力和应变能力。

交易系统的思路

----(1)、从历史牛股的市值变化、股价变化、股本扩张、股本区间分析，寻找主力在制造什么样牛股。

----(2)、从历史上赚钱投机者的操作频率、资产变化、赚钱的个股从什么价位持有到什么价位进行分析;从历史上赔钱的投机者的操作频率、资产变化、赔钱的个股从什么价位持有到什么价位，这些赔钱的个股在股本和业绩等有什么性质进行分析。从而寻找最佳的操作频率;资产阻力位;股价阻力位。

----(3)、通过对大单分析(这在你的交易系统说明中有充分的体表);股东数据分析;换手率分析;指数对大盘重心的偏离度分析。寻找买点和卖点。

----(4)、指数偏离大盘重心的程度与仓位线性关系探索，创立指数和仓位的年度方程和季度方程。

----(5)、个股的排他性分析，特别是对回调个股的“时间、幅度、交易量”分析，空中加油的特性分析，确立参与目标个股的最优数量、最优委托笔数、和最优的委托时间间隔。

总之：一个交易系统的形成除了有市场普遍性具有的特点外，也应有每个人个人的性格特点，对于即日交易(秒——小时)、短线(小时与天)、中线(周与月)、长线(月与年)不同交易方式的人(其中已含有个人的操作特点)也应有所不同，对于不同的市场(股票、期货、期权、价差交易、权证、基金、债券、外汇等)在交易系统中各子项的偏重点也应有所不同，就是使用的技术分析系统参数也应做充分的调整。交易策略也应有主次之分从而使整个交易系统很明确。不谈交易之前的分析策略，从交易一开始，交易系统最终要牢牢把握的就是三点(一个买点与二个卖点——止益目标点与风险控制点)，从而在不明确的市场中以概率的方式获胜(截短扬长)从而获取总的利润。

疯狂的四月，半个月还不到的时间，雄安概念的个股都已经纷纷大涨至15年的历史高点左近，半个月不到的时间上涨了这些个股在15年历史高点时的前半年所上涨的涨幅。

但可惜的是，那些雄安概念的个股要不连续一字板然后停牌，要不就连续两三个一字板后才能有介入的机会，要不就是第一个一字板后就后续无力。

乱花渐迷入人眼。

如何在这些乱花中找到那朵最红的红花?

又如何在第一时间介入或者更早地潜伏进去?

究竟是要追涨停还是潜伏?

这就看你拜入哪个流派，做其信徒了。

江湖上门派众多，而欲寻名师却难。

只能在浩如烟海的书籍中寻找名师踪迹。

不同的流派的名师却只是只言片语雪泥鸿爪，无论是价值派的慈善家巴菲特，反身性的哲学家索罗斯，算法高频交易的数学家西蒙斯，非我等小散能理解和做得到。

而技术派中不朽于世的利弗莫尔三起三落最终饮弹自尽，桃李满天下的海归大师丹尼尔最终也大不如前，似乎也难以让人信服。

而只有欧奈尔的canslim法则让羲吾同学觉得可以理解和信服，canslim法则羲吾同学在《真谛都在两句国骂中》中说过，大家也可以去找欧奈尔的书来看。如欧奈尔那样提出影响股价的因素的书还有《祖鲁法则》、《怎样选择成长股》、《股市获利倍增术》，但他们的那一套是否就适合中国A股呢?

齐白石说过：学我者生，似我者死。

不同发展阶段的市场，而不同的市场又由不同文化观价值观的人群，单单把他们的研究结果直接照搬过来按图索骥的拿来主义似乎不是一个理想的做法。

似乎更应该去研究他们怎么去研究而得出他们自己的那一套理论。

如欧奈尔的《笑傲股市》一书里开篇就说到了的秘诀——学习选择飙股的第一步是去调查飙股的过去并了解大多数成功股票的所有特点。

人们惯用的思维方法也是归纳法。

所以，不管是政策面、基本面、技术面、形态面、资金面、消息面、心理面、行为面、上面下面关灯吃面……只要是有可能影响的因素都可以先归纳总结分析得出其普遍性特点和规律，但归纳的规律总不可能是百分百的，都只是一个概率事件，总会有变异和偏差存在，也总会有自己不知道的东西存在。因而在分析后得出普遍的规律后，在实际操作中也必须得要有概率的思维，以仓位控制风险管理和进出加减来应对。

如这次雄安概念的飙升个股，真的就单单只是因为雄安新区的新闻出来而导致飙升的么?他们其中就没有业绩好资金流好的么，而从去年中开始就一直是工程建筑、ppp、水泥建材、基建这一主线的个股飙升，建材行业的年报整体业绩在所有行业中排名也是排前列的，而大机构都研究EDB，可以更早地推测到行业年报的动向。

而在4月5日清明假期过后的第一个交易日，雄安概念个股全都一字封板，但真的就全都是雄安概念的个股才行吗?和雄安概念搭边的首创股份、银龙股份，甚至不太搭边的建材行业里的青龙管业，反而都不弱于那些一字板后都没有机会介入的或者是有机会介入但却后续无力的雄安概念个股，那几个个股在4月5日当天的情况和其他的比较如何呢?4月5日大盘所处的阶段和位置以及资金情况又如何呢?

而4月5日的龙虎榜里：

而在4月5日次日这些个股的情况又如何呢?竞价和开盘以及分时形态分时资金流情况又如何呢?

要研究这些数据归纳规律特点不仅要了解道，更要了解术，没有适应的工具和数据也难以深入研究，甚至一般的股票软件都不够，同时不了解道的话也不知道到底有什么因素在影响而直到选择什么数据来研究分析。

雄安概念一出，股市飙升，大家好像又都疯狂了。然而都忘记了这一主线都延续了大半年，雄安概念刺激的都是大盘股在上涨。而且好像金三银四、五穷六绝的魔咒在A股大多数年份里都是靠谱的。

而同时，功夫在诗外，在同一层面的问题得再往上一层才能得到答案。有句话，不管在世界上任何地方做任何投资，都得看美元，而美元又得看美国政策。特朗普去年说要搞基建建墙，但现在都开始扔炸弹开航母了。

接下来又如何呢?

战争的军工?还是战争预期的商品?还是延续基建一线有关的机械和商品?

到那时才能知道。

这些总结分析不是简简单单地去写个选股公式做一下大概的历史分析就完事的，都是得每一个阶段每一次行情总结分析，然后不断提高自己。

然后，还得不断实际操作打磨自己的技能和手法，就如一个医生一样，在成为医生之前，得必须经历至少5年的本科学习甚至更长的时间，在学习医学理论的同时还得不断做尸体解剖和活体动物解剖，然后到医院实习，再做住院医师，再经过考核后才能做主治，升了主治之后还得必须不断的保持学习，一个漫长的阶段来学习系统的知识和不断的实验操作巩固技能以及学习最新的知识。

而没有经过系统的学习和实际操作的话就如同现在那些各种各样的养生手段和那些说有病治病无病强身包治百病的偏方了。

感觉自己也没说明白什么，那是因为羲吾同学觉得自己也未能太明白，以上所说的，或者都可能是不靠谱的。

你的交易系统只能自己打造。